JD.com Inc ADR (JD) está ligeramente infravalorada y MercadoLibre Inc (MELI) está sobrevalorada.
Frente a nuestras estimaciones de valor intrínseco, JD cotiza con el descuento mayor: un margen de seguridad del +15%, frente al -72% de MELI.
Valores al cierre del 22 sept 2026.
Descontar sus flujos de caja al 6,6 % (media de 2 métodos) valora las acciones en 32,24 $; el precio de 27,38 $ está un 15 % por debajo de ese valor.
Leak Score 49/100 sobre 3 de 12 señales
Descontar sus flujos de caja al 10,1 % (media de 3 métodos) valora las acciones en 1060,60 $; el precio de 1826,58 $ está un 72 % por encima de ese valor, y el 74 % de ese valor viene de más allá del quinto año.
Leak Score 59/100 sobre 3 de 12 señales
| Métrica | JD | MELI |
|---|---|---|
| Veredicto | Ligeramente infravalorada | Sobrevalorada |
| Precio | $27.38 | $1826.58 |
| Valor intrínseco | $32.24 | $1060.60 |
| Margen de seguridad | +15% | -72% |
| Leak Score | 49/100 (3/12) | 59/100 (3/12) |
| Capitalización | $32.9B | $92.6B |
| Crecimiento de ingresos, 5 años | 11.0% | 48.7% |
| Margen operativo | 0.2% | 8.3% |
| Margen neto | 1.1% | 5.3% |
| Rentabilidad sobre fondos propios | 6.7% | 27.5% |
| Deuda sobre fondos propios | 0.48 | 2.34 |
| PER | 18.5x | 49.7x |
| PER estimado | 6.5x | 33.4x |
| Precio sobre valor contable | 1.2x | 11.8x |
| Rentabilidad por dividendo | 3.3% | — |