Arthur J. Gallagher & Co (AJG) está sobrevalorada y Marsh (MRSH) está sobrevalorada.
Las dos cotizan por encima de nuestra estimación de su valor intrínseco. MRSH es la más cercana: -75%, frente al -209% de AJG.
Valores al cierre del 22 sept 2026.
El valor contable a 0,70 veces, el múltiplo que justifica una rentabilidad sobre fondos propios del 6,7 %, combinado con los beneficios, valora las acciones en 74,47 $; el precio de 230,45 $ está un 209 % por encima de ese valor.
Leak Score 41/100 sobre 8 de 12 señales
El valor contable a 2,50 veces, el múltiplo que justifica una rentabilidad sobre fondos propios del 25,7 %, combinado con los beneficios, valora las acciones en 96,90 $; el precio de 170,01 $ está un 75 % por encima de ese valor.
Leak Score 48/100 sobre 10 de 12 señales
| Métrica | AJG | MRSH |
|---|---|---|
| Veredicto | Sobrevalorada | Sobrevalorada |
| Precio | $230.45 | $170.01 |
| Valor intrínseco | $74.47 | $96.90 |
| Margen de seguridad | -209% | -75% |
| Leak Score | 41/100 (8/12) | 48/100 (10/12) |
| Capitalización | $59.1B | $81.1B |
| Crecimiento de ingresos, 5 años | 15.3% | 9.4% |
| Margen operativo | 17.1% | 24.3% |
| Margen neto | 10.0% | 14.2% |
| Rentabilidad sobre fondos propios | 6.7% | 25.7% |
| Deuda sobre fondos propios | 0.59 | 1.47 |
| PER | 38.1x | 20.8x |
| PER estimado | 15.4x | 14.9x |
| Precio sobre valor contable | 2.5x | 5.3x |
| Rentabilidad por dividendo | 1.2% | 2.2% |